Arab Saudi berhati-hati terhadap kripto. Bank Sentral Saudi (SAMA) dan Otoritas Pasar Kapital (CMA) menyatakan pada tahun 2018 bahwa perdagangan mata uang digital seperti Bitcoin adalah ilegal di negara ini. Namun, perubahan sedang terjadi. Pemerintah telah berusaha untuk mencoba blockchain, mata uang digital bank sentral (CBDCs), dan keuangan yang tertokenisasi, tetapi hanya dalam basis yang sangat teratur. Perdagangan kripto pribadi tidak dianjurkan, namun eksperimen dan proyek percontohan tertentu yang terkontrol ditoleransi.
Konteks Sejarah
Kryptocurrency berada di area abu-abu hukum antara 2013 dan 2017. Pada Agustus 2018, pemerintah secara resmi melarang cryptocurrency karena takut penipuan dan penghindaran modal. Bank-bank Saudi mulai memblokir transaksi pertukaran crypto.
Pada tahun 2019, Arab Saudi menjadi mitra UEA dalam proyek CBDC yang dikenal sebagai Proyek Aber untuk menguji transaksi lintas batas berdasarkan blockchain.
Pada tahun 2024, pemerintah mempekerjakan Mohsen Al-Zahrani untuk mengepalai aset virtual dan inisiatif CBDC di negara tersebut, menunjukkan minatnya yang meningkat pada mata uang digital yang dikendalikan pemerintah, dibandingkan dengan mata uang kripto terdesentralisasi.
Kerangka Regulasi
Otoritas kunci
Bank Sentral Saudi (SAMA) – kebijakan moneter, sandbox fintech, inisiatif CBDC.
Otoritas Pasar Kapital (CMA) pengawas sekuritas yang kemungkinan besar akan melisensikan penawaran token di masa depan.
Komite Permanen tentang Forex dan Aset Virtual yang Tidak Sah – sebuah komite antar lembaga yang juga mengeluarkan peringatan publik dan mengawasi promosi ilegal
Lisensi & pendaftaran
Tidak ada bursa, kustodian, atau platform ICO dengan lisensi penuh yang dikeluarkan di Arab Saudi. Kelompok sandbox diberikan lisensi sementara dan terbatas oleh SAMA untuk menguji produk blockchain dengan batasan ketat pada jumlah pengguna, volume, dan waktu.
AML / KYC
Anggota Sandbox diharuskan untuk melakukan uji tuntas pelanggan secara lengkap, mengajukan Laporan Transaksi Mencurigakan dan mengintegrasikan sistem identitas digital khusus Saudi. Bank harus mencegah transfer ke situs crypto luar negeri.
Pajak
Tidak ada kode pajak kripto yang spesifik karena perdagangan tidak diizinkan di antara para pengecer. Otoritas dapat menyita keuntungan yang mereka temukan sebagai hasil dari bisnis yang tidak berlisensi.
ICO, STO, dan token lainnya
Token tidak seharusnya dijual kepada publik. Setiap proyek token sekuritas harus disetujui oleh CMA melalui program sandbox-nya terlebih dahulu. Token utilitas hanya dapat digunakan pada tes tertutup dan tidak dapat dibagikan serta dijual kepada audiens yang lebih luas.
Kebijakan Crypto Arab Saudi
Penggunaan: Semua pembayaran kripto di daratan adalah ilegal; tidak ada pedagang yang dapat menerima aset digital sebagai imbalan untuk barang atau jasa.
Penambangan: Impor RIG (ASIC) yang Terintegrasi Khusus Aplikasi dan pertukaran koin yang ditambang menjadi riyal bertentangan dengan dekrit 2018; peralatan dapat disita di bea cukai.
Inisiatif pemerintah: SAMA sedang dalam proses pengujian CBDC internal lebih lanjut (Proyek Aber, mBridge) dan mensponsori pilot rantai pasokan berbasis buku izin sebagai bagian dari inisiatif Vision 2030.
Sanksi: Kurangnya lisensi untuk menjalankan bursa dapat mengakibatkan denda dan penjara sesuai dengan regulasi AML dan Forex.
Pendekatan Negara terhadap Inovasi Crypto
Regulatory Sandbox yang disediakan oleh SAMA memungkinkan kelompok kecil orang untuk bereksperimen dengan solusi baru seperti pengiriman uang, pembiayaan perdagangan yang ter-tokenisasi, dan platform blockchain yang sesuai dengan syariah.
Uji coba ini cenderung berlangsung selama 6 hingga 12 bulan dan dibatasi dalam pengguna serta transaksi untuk menjaga kontrol dengan tujuan mengumpulkan data sebagai dasar regulasi. Sebagian besar start-up lokal mengoperasikan sistem mereka di luar negeri dan menerima pengecualian penelitian selama fase percobaan.
Eksperimen yang digerakkan oleh pemerintah berfokus pada aspek-aspek seperti menghubungkan CBDC melalui sistem, dompet identitas digital, dan memantau rantai pasokan minyak dengan bantuan blockchain dalam bentuk tertutup.
Isu dan Tantangan yang Menonjol
Ketidakpastian regulasi: Larangan terhadap koin kripto ritel, dan sandbox inovasi menyesatkan investor asing.
Kekosongan penegakan: Penduduk Saudi mengakses bursa luar negeri menggunakan VPN, yang membuatnya sulit untuk melacak AML.
Persepsi pasar: Gambaran media berayun antara peluang dan ancaman; peringatan tahun 2018 terus mengirimkan getaran ketakutan kepada bank dan korporasi.
Tren Regulasi dan Peluang
Perkembangan terbaru, konsultasi CMA 2025 mengenai lisensi bisnis sekuritas luar negeri, menunjukkan perkembangan dalam struktur dana token dan bursa yang diatur di masa depan.
Proyeksi: Para analis memperkirakan legalisasi bertahap dalam dua tahun: lulusan sandbox akan dapat memperoleh lisensi pertukaran bersyarat, dan persyaratan KYC dan pemisahan aset klien di darat akan menjadi wajib. Panduan pajak kemungkinan akan menyusul.
Pengaruh global Sebagai keseimbangan antara pendekatan liberal Bahrain dan larangan Qatar, moderasi Saudi akan membentuk model perantara pasar konservatif dalam keseimbangan antara penggunaan kontrol modal dan ekspansi fintech.
Kesimpulan
Namun, larangan perdagangan cryptocurrency di Arab Saudi masih belum dicabut. Fakta bahwa negara ini mengembangkan inisiatif sandbox, bereksperimen dengan mata uang digital bank sentral (CBDC), dan sedang bernegosiasi dengan otoritas menunjukkan bahwa mungkin akan beralih ke metode penggunaan crypto yang sangat teratur.
Sebagai pengembang dan investor, seseorang harus mempelajari undang-undang dan hukuman yang ada dan siap untuk perubahan kebijakan. Regulasi kripto di negara ini mungkin dapat berubah dengan cepat, karena Riyadh berusaha untuk mendamaikan ambisinya untuk mempromosikan teknologi baru dan menjaga sistem keuangan tetap stabil.
FAQ
1. Apakah membeli dan menjual Bitcoin legal di Arab Saudi?
Tidak. Peringatan yang dikeluarkan oleh komite tetap tahun 2018 menganggap perdagangan mata uang virtual sebagai ilegal, dan individu yang melanggar aturan tersebut dapat menghadapi denda atau penjara.
2. Apakah mungkin untuk menyimpan crypto di dompet pribadi dan tidak melakukan transaksi?
Kepemilikan sederhana bukanlah prosedur kriminal, tetapi penegakan hukum biasanya dimulai ketika orang mulai memperdagangkan atau mempromosikannya.
3. Apa saja cara legal bagi start-up Saudi untuk menguji solusi blockchain?
Mereka dapat mendaftar ke sandbox SAMA untuk melakukan pilot dengan waktu dan volume terbatas dengan persyaratan pelaporan dan KYC yang tinggi.
4. Apakah ada bursa kripto yang memiliki lisensi di Kerajaan?
Belum ada lisensi permanen; pilot sandbox tidak memungkinkan pengenalan publik ritel.
5. Apakah Arab Saudi adalah negara yang mengenakan pajak atas penghasilan kripto?
Rezim khusus tidak ada; kapan pun keuntungan ditemukan, mereka dapat dianggap sebagai hasil dari operasi yang tidak berlisensi.
6. Apakah penambangan crypto dapat diterima?
Direktif 2018 juga dilanggar oleh impor perangkat keras penambangan dan re-konversi koin menjadi riyal, yang menempatkan penambang pada risiko sanksi.
7. Apa saja sanksi untuk mengoperasikan bursa yang tidak berlisensi?
Para penjahat dapat dikenakan denda multi-juta royal, pembatalan izin usaha, dan penjara hingga lima tahun.
8. Apakah CBDC Saudi akan hadir dalam waktu dekat?
Proyek Aber dapat dilakukan, dan SAMA belum mengumumkan tanggal peluncuran ritel; saat ini masih dalam tahap pilot grosir.
9. Apa persepsi cryptocurrency di kalangan orang Saudi?
Warga muda yang melek teknologi pasti tertarik, tetapi kasus penipuan dan peringatan pemerintah memastikan bahwa penggunaan secara mainstream tetap sepi.
10. Apakah status hukum akan berubah dalam waktu dekat?
Konsultasi dengan CMA dan data di sandbox menunjukkan bahwa lisensi dan pajak bersyarat mungkin akan diperkenalkan di suatu tempat antara 2025 dan 2027.
Lihat Asli
Konten ini hanya untuk referensi, bukan ajakan atau tawaran. Tidak ada nasihat investasi, pajak, atau hukum yang diberikan. Lihat Penafian untuk pengungkapan risiko lebih lanjut.
Regulasi Mata Uang Kripto di Arab Saudi
Arab Saudi berhati-hati terhadap kripto. Bank Sentral Saudi (SAMA) dan Otoritas Pasar Kapital (CMA) menyatakan pada tahun 2018 bahwa perdagangan mata uang digital seperti Bitcoin adalah ilegal di negara ini. Namun, perubahan sedang terjadi. Pemerintah telah berusaha untuk mencoba blockchain, mata uang digital bank sentral (CBDCs), dan keuangan yang tertokenisasi, tetapi hanya dalam basis yang sangat teratur. Perdagangan kripto pribadi tidak dianjurkan, namun eksperimen dan proyek percontohan tertentu yang terkontrol ditoleransi.
Konteks Sejarah
Kryptocurrency berada di area abu-abu hukum antara 2013 dan 2017. Pada Agustus 2018, pemerintah secara resmi melarang cryptocurrency karena takut penipuan dan penghindaran modal. Bank-bank Saudi mulai memblokir transaksi pertukaran crypto.
Pada tahun 2019, Arab Saudi menjadi mitra UEA dalam proyek CBDC yang dikenal sebagai Proyek Aber untuk menguji transaksi lintas batas berdasarkan blockchain.
Pada tahun 2024, pemerintah mempekerjakan Mohsen Al-Zahrani untuk mengepalai aset virtual dan inisiatif CBDC di negara tersebut, menunjukkan minatnya yang meningkat pada mata uang digital yang dikendalikan pemerintah, dibandingkan dengan mata uang kripto terdesentralisasi.
Kerangka Regulasi
Otoritas kunci
Lisensi & pendaftaran
Tidak ada bursa, kustodian, atau platform ICO dengan lisensi penuh yang dikeluarkan di Arab Saudi. Kelompok sandbox diberikan lisensi sementara dan terbatas oleh SAMA untuk menguji produk blockchain dengan batasan ketat pada jumlah pengguna, volume, dan waktu.
AML / KYC
Anggota Sandbox diharuskan untuk melakukan uji tuntas pelanggan secara lengkap, mengajukan Laporan Transaksi Mencurigakan dan mengintegrasikan sistem identitas digital khusus Saudi. Bank harus mencegah transfer ke situs crypto luar negeri.
Pajak
Tidak ada kode pajak kripto yang spesifik karena perdagangan tidak diizinkan di antara para pengecer. Otoritas dapat menyita keuntungan yang mereka temukan sebagai hasil dari bisnis yang tidak berlisensi.
ICO, STO, dan token lainnya
Token tidak seharusnya dijual kepada publik. Setiap proyek token sekuritas harus disetujui oleh CMA melalui program sandbox-nya terlebih dahulu. Token utilitas hanya dapat digunakan pada tes tertutup dan tidak dapat dibagikan serta dijual kepada audiens yang lebih luas.
Kebijakan Crypto Arab Saudi
Penggunaan: Semua pembayaran kripto di daratan adalah ilegal; tidak ada pedagang yang dapat menerima aset digital sebagai imbalan untuk barang atau jasa.
Penambangan: Impor RIG (ASIC) yang Terintegrasi Khusus Aplikasi dan pertukaran koin yang ditambang menjadi riyal bertentangan dengan dekrit 2018; peralatan dapat disita di bea cukai.
Inisiatif pemerintah: SAMA sedang dalam proses pengujian CBDC internal lebih lanjut (Proyek Aber, mBridge) dan mensponsori pilot rantai pasokan berbasis buku izin sebagai bagian dari inisiatif Vision 2030.
Sanksi: Kurangnya lisensi untuk menjalankan bursa dapat mengakibatkan denda dan penjara sesuai dengan regulasi AML dan Forex.
Pendekatan Negara terhadap Inovasi Crypto
Regulatory Sandbox yang disediakan oleh SAMA memungkinkan kelompok kecil orang untuk bereksperimen dengan solusi baru seperti pengiriman uang, pembiayaan perdagangan yang ter-tokenisasi, dan platform blockchain yang sesuai dengan syariah.
Uji coba ini cenderung berlangsung selama 6 hingga 12 bulan dan dibatasi dalam pengguna serta transaksi untuk menjaga kontrol dengan tujuan mengumpulkan data sebagai dasar regulasi. Sebagian besar start-up lokal mengoperasikan sistem mereka di luar negeri dan menerima pengecualian penelitian selama fase percobaan.
Eksperimen yang digerakkan oleh pemerintah berfokus pada aspek-aspek seperti menghubungkan CBDC melalui sistem, dompet identitas digital, dan memantau rantai pasokan minyak dengan bantuan blockchain dalam bentuk tertutup.
Isu dan Tantangan yang Menonjol
Ketidakpastian regulasi: Larangan terhadap koin kripto ritel, dan sandbox inovasi menyesatkan investor asing.
Kekosongan penegakan: Penduduk Saudi mengakses bursa luar negeri menggunakan VPN, yang membuatnya sulit untuk melacak AML.
Persepsi pasar: Gambaran media berayun antara peluang dan ancaman; peringatan tahun 2018 terus mengirimkan getaran ketakutan kepada bank dan korporasi.
Tren Regulasi dan Peluang
Perkembangan terbaru, konsultasi CMA 2025 mengenai lisensi bisnis sekuritas luar negeri, menunjukkan perkembangan dalam struktur dana token dan bursa yang diatur di masa depan.
Proyeksi: Para analis memperkirakan legalisasi bertahap dalam dua tahun: lulusan sandbox akan dapat memperoleh lisensi pertukaran bersyarat, dan persyaratan KYC dan pemisahan aset klien di darat akan menjadi wajib. Panduan pajak kemungkinan akan menyusul.
Pengaruh global Sebagai keseimbangan antara pendekatan liberal Bahrain dan larangan Qatar, moderasi Saudi akan membentuk model perantara pasar konservatif dalam keseimbangan antara penggunaan kontrol modal dan ekspansi fintech.
Kesimpulan
Namun, larangan perdagangan cryptocurrency di Arab Saudi masih belum dicabut. Fakta bahwa negara ini mengembangkan inisiatif sandbox, bereksperimen dengan mata uang digital bank sentral (CBDC), dan sedang bernegosiasi dengan otoritas menunjukkan bahwa mungkin akan beralih ke metode penggunaan crypto yang sangat teratur.
Sebagai pengembang dan investor, seseorang harus mempelajari undang-undang dan hukuman yang ada dan siap untuk perubahan kebijakan. Regulasi kripto di negara ini mungkin dapat berubah dengan cepat, karena Riyadh berusaha untuk mendamaikan ambisinya untuk mempromosikan teknologi baru dan menjaga sistem keuangan tetap stabil.
FAQ
1. Apakah membeli dan menjual Bitcoin legal di Arab Saudi?
Tidak. Peringatan yang dikeluarkan oleh komite tetap tahun 2018 menganggap perdagangan mata uang virtual sebagai ilegal, dan individu yang melanggar aturan tersebut dapat menghadapi denda atau penjara.
2. Apakah mungkin untuk menyimpan crypto di dompet pribadi dan tidak melakukan transaksi?
Kepemilikan sederhana bukanlah prosedur kriminal, tetapi penegakan hukum biasanya dimulai ketika orang mulai memperdagangkan atau mempromosikannya.
3. Apa saja cara legal bagi start-up Saudi untuk menguji solusi blockchain?
Mereka dapat mendaftar ke sandbox SAMA untuk melakukan pilot dengan waktu dan volume terbatas dengan persyaratan pelaporan dan KYC yang tinggi.
4. Apakah ada bursa kripto yang memiliki lisensi di Kerajaan?
Belum ada lisensi permanen; pilot sandbox tidak memungkinkan pengenalan publik ritel.
5. Apakah Arab Saudi adalah negara yang mengenakan pajak atas penghasilan kripto?
Rezim khusus tidak ada; kapan pun keuntungan ditemukan, mereka dapat dianggap sebagai hasil dari operasi yang tidak berlisensi.
6. Apakah penambangan crypto dapat diterima?
Direktif 2018 juga dilanggar oleh impor perangkat keras penambangan dan re-konversi koin menjadi riyal, yang menempatkan penambang pada risiko sanksi.
7. Apa saja sanksi untuk mengoperasikan bursa yang tidak berlisensi?
Para penjahat dapat dikenakan denda multi-juta royal, pembatalan izin usaha, dan penjara hingga lima tahun.
8. Apakah CBDC Saudi akan hadir dalam waktu dekat?
Proyek Aber dapat dilakukan, dan SAMA belum mengumumkan tanggal peluncuran ritel; saat ini masih dalam tahap pilot grosir.
9. Apa persepsi cryptocurrency di kalangan orang Saudi?
Warga muda yang melek teknologi pasti tertarik, tetapi kasus penipuan dan peringatan pemerintah memastikan bahwa penggunaan secara mainstream tetap sepi.
10. Apakah status hukum akan berubah dalam waktu dekat?
Konsultasi dengan CMA dan data di sandbox menunjukkan bahwa lisensi dan pajak bersyarat mungkin akan diperkenalkan di suatu tempat antara 2025 dan 2027.