من بين العديد من الابتكارات في صناعة blockchain ، تظهر شبكة البنية التحتية المادية اللامركزية (DePIN) بسرعة كجسر لأصول العالم الحقيقي لتكون على السلسلة. سواء كان الأمر يتعلق بمشاركة وحدات معالجة الرسومات أو شبكات الاتصالات أو رسم خرائط الشوارع ، فإن DePIN يعيد تشكيل الطريقة التي يتم بها بناء البنية التحتية وتشغيلها من خلال حوافز التشفير. تبرز Solana كمنصة أساسية لهذا الاتجاه ، وتوفر شبكتها عالية الأداء أرضية مثالية للتوسع في مشاريع DePIN.
تستند هذه المقالة إلى أحدث تقرير بحثي مشترك بين Dune وSlice Analytics، حيث تتناول تحليلًا عميقًا حول حالة تطوير عدة مشاريع DePIN الأساسية على شبكة Solana، وأداء السوق، والبيانات على السلسلة. تعود بيانات التقرير إلى 22 أبريل 2025، مما يوفر لنا صورة واضحة عن هذا النظام البيئي الناشئ، ويكشف النقاب عن مسار النمو القابل للتحقق الحقيقي وراءه.
مفهوم DePIN ومزايا Solana
ما هو DePIN؟
شبكة البنية التحتية المادية اللامركزية (DePIN) هي نموذج مبتكر يستخدم آليات حوافز العملات المشفرة لتشغيل وإدارة البنية التحتية في العالم الحقيقي. تستهدف هذه المشاريع عادةً الأسواق ذات الطلب القوي ولكن كفاءة العرض المنخفضة، وتستفيد من الموارد غير المستغلة (مثل وحدات معالجة الرسوميات الفارغة، وعرض النطاق الترددي اللاسلكي، إلخ). على عكس نموذج البنية التحتية التقليدي الذي تهيمن عليه الشركات الكبرى، فإن DePIN توزع الملكية على الأفراد، مما يعزز الكفاءة، ويعزز المرونة، ويوسع القدرة على الوصول.
لماذا تختار سولانا؟
تعتبر سولانا، بفضل سعتها العالية في التعاملات، وانخفاض رسوم المعاملات، والبنية التحتية القابلة للتجميع، المنصة المثالية لتوسيع تطبيقات DePIN بشفافية. إن نظامها البيئي المزدهر ومجتمع المطورين القوي يجعلها مركزًا في هذا المجال الناشئ. كما قالت أميرة فالياني، مسؤولة DePIN في مؤسسة سولانا:
"DePIN ستصل قريبًا إلى سرعة الهروب. لقد أثبت هذا النموذج التجاري المبتكر قدرته على توسيع شبكة البنية التحتية المادية بشكل أسرع وأرخص بطريقة مدفوعة بالمجتمع - وكل ذلك يحدث على Solana. اختار أكبر مشروع DePIN في العالم البناء على Solana بسبب أدائها العالي والأسواق المالية النشطة، ولأنها تترك وراءها نظامًا بيئيًا مجتمعيًا مزدهرًا."
نظرة عامة على سوق DePIN
اعتبارا من أبريل 2025 ، بلغ إجمالي القيمة السوقية على السلسلة لمشاريع DePIN العالمية (باستثناء المشروع المستقل L1 / chain) 7.1 مليار دولار ، منها إجمالي القيمة السوقية لمشاريع DePIN على Solana هو 3.25 مليار دولار ، متقدمة على EVM (2.84 مليار دولار) ومنصات blockchain الأخرى مثل Cosmos (652.5 مليون دولار) و Cardano (195.2 مليون دولار) و Sora (160.1 مليون دولار).
حسب متوسط القيمة السوقية لكل مشروع، تتصدر سولانا مرة أخرى بقيمة 191.3 مليون دولار، تليها كاردانو (97.6 مليون دولار)، كوزموس (93.2 مليون دولار)، سورا (80.1 مليون دولار) وإي في إم (40.6 مليون دولار).
توزيع فئة المشروع
تنقسم مشاريع DePIN إلى خمس فئات رئيسية:
الحساب (Compute): تمتلك حصة سوقية تبلغ 71.2%، وتقدم قدرة معالجة لامركزية، وبنية تحتية للحوسبة، مثل Render و io.net و Nosana و LooPIN Network و Hivello
لاسلكي (Wireless): يشغل حصة سوقية تبلغ 22.2%، ويقدم شبكات الوصول اللاسلكي والمتنقل المدفوعة من قبل المجتمع، مثل Helium وROAM Token وHelium Mobile
المستشعر (Sensor): من خلال أجهزة الاستشعار الموزعة لجمع بيانات العالم الحقيقي، مثل Hivemapper و Geodnet و WeatherXM و NATIX Network
الخادم (Server): يوفر خوادم سحابية موزعة وخوادم تخزين لاستضافة أو الوصول إلى البيانات، مثل Shadow Token وScPrime
AI: شبكة لامركزية تدعم توليد البيانات بواسطة الذكاء الاصطناعي، والتعليق، أو تقنيات الروبوتات، مثل UpRock و Homebrew Robotics Club
تشكل فئات الحوسبة والاتصالات اللاسلكية 93.4% من حصة السوق، وهي أيضًا الفئات ذات القيمة السوقية الأعلى في المتوسط. توفر شبكات الحوسبة مثل Render وio.net رموزًا عملية ذات قيمة سوقية عالية لأحمال العمل الخاصة بالذكاء الاصطناعي، بينما تمثل المشاريع اللاسلكية مثل Helium وROAM البنية التحتية الأكثر نضجًا والأكثر اعتمادًا.
نمو العقد والمشاركة في الشبكة
حتى 22 أبريل 2025، بلغ إجمالي عدد العقد المسجلة على سلسلة DePIN في سولانا 238,165. تعتبر عقد DePIN وحدات من البنية التحتية المادية أو الرقمية، مثل GPU، ونقاط اتصال إنترنت الأشياء، أو كاميرات تسجيل القيادة، التي تقوم بتنفيذ وظائف الشبكة الحيوية مثل الحوسبة، جمع البيانات، أو النقل اللاسلكي. يعكس نمو عدد العقد حجم الشبكة، ودرجة اللامركزية، والعملية، وعادة ما يعني المزيد من العقد تغطية أقوى، وزيادة في المشاركة، وموثوقية أعلى.
فيما يتعلق بنمو العقد، يُظهر مشروع Solana DePIN تغييرات واضحة. كانت Hivemapper في المقدمة في البداية، لكن Helium تجاوزتها بسرعة بعد إطلاق Helium Mobile، والآن تمتلك أكثر من 60% من حصة العقد الجديدة. على الرغم من أن Render يساهم بعقد جديدة أقل، إلا أنه يتفوق في إيرادات كل عقدة. بدأت Nosana في اكتساب الزخم في أوائل عام 2025، بينما استقرت Uprock بعد نمو سريع في نهاية عام 2024.
إيرادات الشبكة على السلسلة
مع نضوج صناعة العملات المشفرة، أصبحت الإيرادات على السلسلة مؤشراً رئيسياً لتقييم جدوى المشاريع وملاءمة المنتجات في السوق ونماذج الأعمال المستدامة. اعتباراً من 22 أبريل 2025، بلغت الإيرادات الإجمالية على السلسلة لمشاريع DePIN على شبكة Solana 5.98 مليون دولار.
تشهد إيرادات مشروع DePIN على شبكة Solana نموًا مستقرًا، حيث ارتفعت من حوالي 4,000 دولار أمريكي أسبوعيًا في أبريل 2023 إلى أكثر من 100,000 دولار أمريكي أسبوعيًا في أوائل 2025، مع بلوغ الذروة في منتصف أبريل عند 130,000 دولار أمريكي. تعتبر Helium هي الأكثر ربحية أسبوعيًا، حيث حققت 60,000 دولار أمريكي (نسبة 60%)، بينما تتصدر Render من حيث الإيرادات الإجمالية (2.65 مليون دولار أمريكي، مقارنة بـ 2.3 مليون دولار أمريكي لـ Helium). كما حافظت Render على رقم قياسي لإيرادات أسبوعية بلغت 300,000 دولار أمريكي، تم تحقيقه في نهاية عام 2024. تسلط هذه الاتجاهات الضوء على تزايد معدل الاعتماد، حيث يحصل كل مشروع على جاذبية في نقاط زمنية مختلفة خلال دورة نمو DePIN.
تحليل المشاريع الرئيسية
الهيليوم: رائد الشبكات اللاسلكية اللامركزية
هيليوم هو شبكة لاسلكية لامركزية تتيح للأفراد نشر النقاط الساخنة وتوفير اتصال منخفض التكلفة وآمن لإنترنت الأشياء والأجهزة المحمولة. يحصل المستخدمون على مكافآت رموز HNT من خلال توسيع التغطية وتوجيه البيانات.
معلم مهم:
2013: تأسست هيليوم
2019: تم إطلاق نقاط هيليوم، وبدأ المستخدمون في كسب HNT بسبب التغطية
2023: الانتقال إلى سولانا لتحسين القابلية للتوسع والسرعة
2024: الإطلاق العام لخدمة هيليوم موبايل، خدمة 5G لامركزية
2025: إطلاق خطة زيرو، أول خطة هاتف 5G مجانية في الولايات المتحدة
عام 2025: لجنة الأوراق المالية والبورصات الأمريكية تلغي الدعوى المرفوعة ضد نوفا لابز، وتؤكد أن نموذج توكن هيليوم لا ينتهك قوانين الأوراق المالية.
2025: هيليوم تتعاون مع AT&T لتوفير تغطية Wi-Fi على مستوى البلاد
البيانات الرئيسية:
إجمالي عدد المستخدمين المشتركين: 176,301
إجمالي عدد العقد: 69,449
إجمالي الإيرادات على السلسلة: 2,290,000 دولار أمريكي
تأثرت زيادة عدد مستخدمي Helium المشتركين بنقطة تحول مدفوعة بالمنتج. في يناير 2024، بعد أسبوع من الإطلاق الرسمي لـ Helium Mobile، وصل عدد المشتركين الجدد إلى 10,300 شخص، مما عزز نشر المزيد من النقاط الساخنة وتوسيع الشبكة. بعد ذلك، أطلق Zero Plan (أول خطة هاتف 5G مجانية في الولايات المتحدة) في فبراير 2025، مما أثار موجة نمو ثانية، وسرعان ما امتلأت قائمة الانتظار. بعد فتح الخطة المجانية للجميع في أبريل، وصل عدد المستخدمين مرة أخرى إلى ذروة 10,000 شخص.
في نهاية فترة التقرير، بلغ إجمالي عدد مستخدمي Helium المشتركين 176,301، وبلغ إجمالي عدد العقد 69,449. تُظهر تكوين العقد اتجاهات متغيرة باستمرار، حيث كان هناك نمو قوي بشكل خاص في فئة البيانات المتنقلة. يشير التقرير إلى أن حدثين رئيسيين دفعا ذروة نشر العقد. الأول هو التعاون مع Ameriband في أكتوبر 2024، حيث تم إضافة أكثر من 100,000 نقطة ساخنة بيانات جديدة في مواقع البيع بالتجزئة والتجارية في الولايات المتحدة؛ والثاني هو تسريع نمو المستخدمين بعد إلغاء قائمة الانتظار لخطط Zero في أبريل 2025.
تولد Helium إيرادات على السلسلة من خلال نموذج الاحتراق-الصك الفريد الخاص بها، حيث يمكن للمستخدمين تحويل HNT إلى ائتمانات بيانات غير قابلة للتحويل (DCs) للوصول إلى خدماتها على شبكة الإنترنت للأشياء والشبكات المحمولة. على وجه التحديد، يتم احتساب بيانات الهاتف المحمول بسعر 0.50 دولار لكل غيغابايت (أي 50,000 DCs)، بينما يتم احتساب استخدام الإنترنت للأشياء وفقًا لزيادة كل 24 بايت من الرسالة. تنمو إيرادات الشركة بشكل مطرد، حيث سجلت رقمًا قياسيًا بلغ 66,000 دولار أسبوعيًا في ديسمبر 2024، وبلغت ذروة مستمرة أخرى بمعدل 63,000 دولار أسبوعيًا في أبريل 2025.
Hivemapper: شبكة خرائط لامركزية
Hivemapper هو شبكة خرائط لامركزية مدفوعة بالمجتمع، يكسب المستخدمون مكافآت رمز HONEY من خلال جمع صور الشوارع عبر كاميرات تسجيل القيادة. من خلال تحويل القيادة اليومية إلى مصدر بيانات، يوفر Hivemapper خرائط أكثر حداثة وديناميكية في مجالات مثل النقل واللوجستيات والقيادة الذاتية.
معلم هام:
2022: إطلاق شبكة Hivemapper ورمز HONEY
2023: تجاوز عدد الكيلومترات الفريدة من شبكة الخرائط مليون كيلومتر
2024: إطلاق جهاز تسجيل القيادة Bee لالتقاط الصور عالية الجودة
2024: إصدار Beekeeper، أداة إدارة أسطول بدون قفل SaaS
2025: تبدأ Bee Maps بتقديم خدماتها لعملاء رئيسيين مثل TomTom و Mapbox و Trimble.
البيانات الرئيسية:
إجمالي عدد العقد: 77,483
مكافأة أسبوعية: أكثر من 60,000 دولار HONEY
حتى أبريل 2025، يحتوي الشبكة على 77,483 عقدة، حيث أن معظمها نشط في تدريب الذكاء الاصطناعي وأنشطة المكافآت، ومع ذلك فإن أقل من 10% من العقد تحصل على مكافآت بسبب تغطية الخرائط. على الرغم من أن مكافآت Hivemapper الأسبوعية قد انخفضت من ذروتها البالغة 1.4 مليون دولار في ديسمبر 2023، لا يزال الشبكة توزع أكثر من 60,000 دولار من رموز HONEY أسبوعياً. من الجدير بالذكر أنه رغم أن أقل من 10% من العقد تساهم بنشاط في تغطية الخرائط، إلا أن هذه العقد تحصل دائماً على حوالي 80% من إجمالي المكافآت.
تجني Hivemapper الإيرادات من خلال بيع اعتمادات الخريطة (كل منها بقيمة 0.005 دولار) والتي تُشترى عن طريق حرق رموز HONEY، للوصول إلى بيانات الخريطة. تُظهر اتجاهات الإيرادات أنها ستصل إلى ذروتها بقيمة 30,000 دولار أمريكي أسبوعياً بحلول نهاية عام 2023، وستتجاوز 50,000 دولار أمريكي أسبوعياً خلال الفترة من أبريل إلى مايو 2024.
Render: شبكة عرض GPU اللامركزية
شبكة Render هي شبكة رسم GPU موزعة عالية الأداء تستخدم برنامج OTOY Inc. الرائد في الصناعة لتسهيل سوق الحساب بين مزودي GPU والطلبة. يمكن لمالكي GPU تحقيق الدخل من GPU غير المستغل من خلال تقديم قدرات الحوسبة لمنشئي المحتوى الذين يبحثون عن موارد الرسم. تقدم خدمات رسم قابلة للتوسع واقتصادية للرسوم ثلاثية الأبعاد والتصميم الديناميكي وأعباء العمل الذكية.
معلم هام:
2021: إطلاق شبكة Render للعرض اللامركزي
2023: الانتقال إلى سولانا وترقية الرمز إلى RENDER
2024: تكامل OctaneRender للخلاط عبر RNP-017
البيانات الرئيسية:
عقد نشطة على الشبكة: 3,784
تم إحراق رموز RENDER: أكثر من 121 مليون
الرموز الموزعة لمشغلي العقد: أكثر من 2.4 مليون
تتيح شبكة Render لأي شخص يمتلك سعة GPU غير مستخدمة أن يصبح مشغل عقد، مما يساهم في قوة الحوسبة للبنية التحتية للتصميم اللامركزية والذكاء الاصطناعي. يقوم مشغلو العقد بتأجير قدرتهم على GPU للفنانين والاستوديوهات ومطوري الذكاء الاصطناعي الذين يحتاجون إلى حوسبة قابلة للتوسع حسب الطلب، وفي المقابل يحصلون على رموز RENDER.
حتى أبريل 2025، تمتلك شبكة Render 3,784 عقدة نشطة على السلسلة، مما يوفر قدرة حسابية لامركزية لنظام بيئي متزايد من التطبيقات الإبداعية و AI. حتى الآن، تم حرق أكثر من 121 مليون من رموز RENDER للوصول إلى قدرة GPU، بينما تم سك أكثر من 2.4 مليون من رموز المكافآت لمشغلي العقد، مما يظهر طلباً صحياً ومشاركة نشطة في النظام البيئي. أظهرت التقارير السابقة أن الإيرادات في نوفمبر إلى ديسمبر 2024 وصلت إلى ذروتها الأسبوعية قرب 300,000 دولار، وذلك بفضل التحديثات الرئيسية (من RNP-016 إلى 018)، وزيادة حوافز الفنانين، وفعالية تقويم Advent التي تقدم نقاط GPU مجانية وجوائز. في منتصف أبريل 2025، حدث ذروة ملحوظة أخرى، حيث وصلت الإيرادات الأسبوعية إلى 70,000 دولار، مما يشير إلى انتعاش في الطلب من المبدعين ومعدل اعتماد الشبكة.
نوزانا: شبكة حوسبة الذكاء الاصطناعي اللامركزية
Nosana هي شبكة حوسبة لامركزية، يمكن للمستخدمين من خلالها تشغيل مهام استدلال الذكاء الاصطناعي عبر شبكة عالمية من أجهزة GPU. يقوم المشاركون بتسجيل وحدات معالجة الرسوميات غير المستغلة كنقاط، ويكسبون رموز $NOS من خلال إكمال المهام في سوق العمل المحدد للشبكة. تقدم حلول Nosana بديلاً قابلاً للتوسع ومقاومًا للرقابة، يستفيد من موارد GPU العالمية غير المستغلة بشكل كافٍ، لتوفير خيار أكثر كفاءة من حيث التكلفة للحوسبة الذكية.
معلم هام:
2024: إطلاق شبكة الاختبار العالمية
2024: إصدار Node V2، تحسين الأداء بشكل كبير
2025: إطلاق الشبكة الرئيسية لسوق GPU
البيانات الرئيسية:
عدد العقد العالمية: أكثر من 4,200
عدد النقاط النشطة اليومية: من 300 نقطة في المتوسط في عام 2024 إلى أكثر من 600 نقطة في عام 2025
في يناير 2025، أطلقت Nosana رسميًا سوقها اللامركزي لوحدات معالجة الرسوميات للجمهور. وقد أدت هذه الإطلاق، بعد عام من الاختبار المغلق، إلى زيادة ملحوظة في نشاط العقد: حيث زاد عدد العقد النشطة يوميًا من متوسط 300 عقدة في عام 2024 إلى أكثر من 600 عقدة، ووصلت إلى ذروتها في مارس 2025 بأكثر من 800 عقدة. تشير هذه الزيادة إلى ارتفاع معدل اعتماد مضيفي وحدات معالجة الرسوميات ومطوري الذكاء الاصطناعي.
انضمت أكثر من 4200 عقدة إلى Nosana على مستوى العالم، حيث عرضت أداءً قابلاً للتوسع ونشاطاً مستمراً، لتصبح بديلاً لامركزياً قوياً لمزودي الحوسبة التقليديين. يتم تحفيز أنشطتها على السلسلة من خلال تفاعل مشغلي العقدة مع سوق العمل، مما يعكس الاستخدام الفعلي لشبكتها اللامركزية للمعالجات الرسومية. وصلت الشبكة إلى أعلى مستوى تاريخي لها في مايو 2024 مع أكثر من 200,000 عملية أسبوعياً، واستقرت عند حوالي 80,000 عملية، مما يدل على الطلب الصحي والمستمر على مهام الحوسبة.
تأتي معظم الأنشطة من ثلاثة أنواع رئيسية من الأوامر: إنشاء وظائف جديدة، صف العقد لتنفيذ المهام، وإكمال المهام ودفع المكافآت، وتمثل هذه الأوامر الثلاثة دورة حياة العمل الأساسية على الشبكة، مع الحفاظ على نمط استخدام مستقر نسبيًا. الأوامر الأقل شيوعًا مثل الإيقاف والخروج والتنظيف، والتي تحدث حوالي 1000 مرة أسبوعيًا، تظهر معدلًا منخفضًا لإنهاء المهام المبكر أو معدل تنظيف، مما يشير إلى مزيد من الاستقرار في النظام ومواءمة جيدة لآلية التحفيز.
UpRock: شبكة البيانات الذكية الموجهة للهواتف المحمولة
UpRock هو شبكة ذكية للبيانات اللامركزية مدفوعة بنموذج DePIN الذي يركز على الهواتف المحمولة. يمكن للمستخدمين من خلال تطبيق UpRock مشاركة عرض النطاق الترددي غير المستخدم وقوة الحوسبة، وتحويل الأجهزة اليومية إلى مساهمين غير نشطين في البيانات، وبالتالي كسب رموز $UPT. توفر هذه الموارد دعم بيانات في الوقت الحقيقي ومتنوعة جغرافياً ومقاومة للرقابة لنماذج الذكاء الاصطناعي.
تقوم UpRock بتحقيق الإيرادات من خلال الاشتراك في SaaS وواجهة برمجة التطبيقات المدفوعة حسب الاستخدام، حيث يُستخدم جزء من الإيرادات لإعادة شراء رموز $UPT على السلسلة، مما يوفر تمويلًا لمكافآت المساهمين ويعزز النظام البيئي. بعد أن وصلت إيرادات الشبكة على السلسلة إلى ذروتها أسبوعيًا بأكثر من 3000 دولار في فبراير 2025، ظلت الإيرادات مستقرة عند 1500 دولار أسبوعيًا.
الاستنتاجات والرؤى الرئيسية
قيادة Solana في مجال DePIN: إذا اختار البروتوكول عدم إطلاق L1 / blockchain المستقل الخاص به ، فقد أصبحت Solana السلسلة الرائدة ل DePIN ، بقيمة سوقية إجمالية تبلغ 3.25 مليار دولار لمشاريع DePIN ومتوسط القيمة السوقية البالغة 191.3 مليون دولار لكل مشروع.
إثبات قيمة DePIN الحقيقية من خلال الأنشطة على السلسلة: DePIN ليست مجرد سرد. مشاريع مثل Helium وRender وHivemapper حققت إيرادات شبكية على السلسلة تقترب من 6 ملايين دولار، وهو إشارة قوية لتوافق المنتج مع السوق.
حساب وفئة الاتصالات التي تهيمن على السوق: حساب (71.2%) والاتصالات (22.2%) تتصدر حصة السوق في مجال Solana DePIN بمجموع 93.4%(.
نمو العقد واعتماد الخدمة يتسارع: تجاوز عدد مستخدمي Helium 176,000 مستخدم متنقل و69,000 عقدة، بينما تواصل Hivemapper وRender توسيع قاعدة المساهمين لديها. تضاعف عدد العقد النشطة لـ Nosana بعد إطلاق الشبكة الرئيسية.
تحدي الشفافية لا يزال قائمًا: على الرغم من وجود تطبيقات فعلية، لا يزال DePIN واحدًا من أصعب المجالات في تتبع الأنشطة على السلسلة في عالم التشفير، لأنه يعتمد على الأجهزة خارج السلسلة والتكامل مع أطراف ثالثة. على الرغم من تحقيق تقدم، إلا أن القياسات الشفافة والمتسقة بالكامل على السلسلة لا تزال قيد التنفيذ.
المحتوى هو للمرجعية فقط، وليس دعوة أو عرضًا. لا يتم تقديم أي مشورة استثمارية أو ضريبية أو قانونية. للمزيد من الإفصاحات حول المخاطر، يُرجى الاطلاع على إخلاء المسؤولية.
تقرير Solana DePIN: من "التعدين" إلى "الخريطة"، كيف يمكن للعاديين كسب المال بسهولة؟
النص الأصلي: Dune، Slice Analytics
ترجمة: يوليا، PANews
من بين العديد من الابتكارات في صناعة blockchain ، تظهر شبكة البنية التحتية المادية اللامركزية (DePIN) بسرعة كجسر لأصول العالم الحقيقي لتكون على السلسلة. سواء كان الأمر يتعلق بمشاركة وحدات معالجة الرسومات أو شبكات الاتصالات أو رسم خرائط الشوارع ، فإن DePIN يعيد تشكيل الطريقة التي يتم بها بناء البنية التحتية وتشغيلها من خلال حوافز التشفير. تبرز Solana كمنصة أساسية لهذا الاتجاه ، وتوفر شبكتها عالية الأداء أرضية مثالية للتوسع في مشاريع DePIN.
تستند هذه المقالة إلى أحدث تقرير بحثي مشترك بين Dune وSlice Analytics، حيث تتناول تحليلًا عميقًا حول حالة تطوير عدة مشاريع DePIN الأساسية على شبكة Solana، وأداء السوق، والبيانات على السلسلة. تعود بيانات التقرير إلى 22 أبريل 2025، مما يوفر لنا صورة واضحة عن هذا النظام البيئي الناشئ، ويكشف النقاب عن مسار النمو القابل للتحقق الحقيقي وراءه.
مفهوم DePIN ومزايا Solana
ما هو DePIN؟
شبكة البنية التحتية المادية اللامركزية (DePIN) هي نموذج مبتكر يستخدم آليات حوافز العملات المشفرة لتشغيل وإدارة البنية التحتية في العالم الحقيقي. تستهدف هذه المشاريع عادةً الأسواق ذات الطلب القوي ولكن كفاءة العرض المنخفضة، وتستفيد من الموارد غير المستغلة (مثل وحدات معالجة الرسوميات الفارغة، وعرض النطاق الترددي اللاسلكي، إلخ). على عكس نموذج البنية التحتية التقليدي الذي تهيمن عليه الشركات الكبرى، فإن DePIN توزع الملكية على الأفراد، مما يعزز الكفاءة، ويعزز المرونة، ويوسع القدرة على الوصول.
لماذا تختار سولانا؟
تعتبر سولانا، بفضل سعتها العالية في التعاملات، وانخفاض رسوم المعاملات، والبنية التحتية القابلة للتجميع، المنصة المثالية لتوسيع تطبيقات DePIN بشفافية. إن نظامها البيئي المزدهر ومجتمع المطورين القوي يجعلها مركزًا في هذا المجال الناشئ. كما قالت أميرة فالياني، مسؤولة DePIN في مؤسسة سولانا:
"DePIN ستصل قريبًا إلى سرعة الهروب. لقد أثبت هذا النموذج التجاري المبتكر قدرته على توسيع شبكة البنية التحتية المادية بشكل أسرع وأرخص بطريقة مدفوعة بالمجتمع - وكل ذلك يحدث على Solana. اختار أكبر مشروع DePIN في العالم البناء على Solana بسبب أدائها العالي والأسواق المالية النشطة، ولأنها تترك وراءها نظامًا بيئيًا مجتمعيًا مزدهرًا."
نظرة عامة على سوق DePIN
اعتبارا من أبريل 2025 ، بلغ إجمالي القيمة السوقية على السلسلة لمشاريع DePIN العالمية (باستثناء المشروع المستقل L1 / chain) 7.1 مليار دولار ، منها إجمالي القيمة السوقية لمشاريع DePIN على Solana هو 3.25 مليار دولار ، متقدمة على EVM (2.84 مليار دولار) ومنصات blockchain الأخرى مثل Cosmos (652.5 مليون دولار) و Cardano (195.2 مليون دولار) و Sora (160.1 مليون دولار).
حسب متوسط القيمة السوقية لكل مشروع، تتصدر سولانا مرة أخرى بقيمة 191.3 مليون دولار، تليها كاردانو (97.6 مليون دولار)، كوزموس (93.2 مليون دولار)، سورا (80.1 مليون دولار) وإي في إم (40.6 مليون دولار).
توزيع فئة المشروع
تنقسم مشاريع DePIN إلى خمس فئات رئيسية:
الحساب (Compute): تمتلك حصة سوقية تبلغ 71.2%، وتقدم قدرة معالجة لامركزية، وبنية تحتية للحوسبة، مثل Render و io.net و Nosana و LooPIN Network و Hivello
لاسلكي (Wireless): يشغل حصة سوقية تبلغ 22.2%، ويقدم شبكات الوصول اللاسلكي والمتنقل المدفوعة من قبل المجتمع، مثل Helium وROAM Token وHelium Mobile
المستشعر (Sensor): من خلال أجهزة الاستشعار الموزعة لجمع بيانات العالم الحقيقي، مثل Hivemapper و Geodnet و WeatherXM و NATIX Network
الخادم (Server): يوفر خوادم سحابية موزعة وخوادم تخزين لاستضافة أو الوصول إلى البيانات، مثل Shadow Token وScPrime
AI: شبكة لامركزية تدعم توليد البيانات بواسطة الذكاء الاصطناعي، والتعليق، أو تقنيات الروبوتات، مثل UpRock و Homebrew Robotics Club
تشكل فئات الحوسبة والاتصالات اللاسلكية 93.4% من حصة السوق، وهي أيضًا الفئات ذات القيمة السوقية الأعلى في المتوسط. توفر شبكات الحوسبة مثل Render وio.net رموزًا عملية ذات قيمة سوقية عالية لأحمال العمل الخاصة بالذكاء الاصطناعي، بينما تمثل المشاريع اللاسلكية مثل Helium وROAM البنية التحتية الأكثر نضجًا والأكثر اعتمادًا.
نمو العقد والمشاركة في الشبكة
حتى 22 أبريل 2025، بلغ إجمالي عدد العقد المسجلة على سلسلة DePIN في سولانا 238,165. تعتبر عقد DePIN وحدات من البنية التحتية المادية أو الرقمية، مثل GPU، ونقاط اتصال إنترنت الأشياء، أو كاميرات تسجيل القيادة، التي تقوم بتنفيذ وظائف الشبكة الحيوية مثل الحوسبة، جمع البيانات، أو النقل اللاسلكي. يعكس نمو عدد العقد حجم الشبكة، ودرجة اللامركزية، والعملية، وعادة ما يعني المزيد من العقد تغطية أقوى، وزيادة في المشاركة، وموثوقية أعلى.
فيما يتعلق بنمو العقد، يُظهر مشروع Solana DePIN تغييرات واضحة. كانت Hivemapper في المقدمة في البداية، لكن Helium تجاوزتها بسرعة بعد إطلاق Helium Mobile، والآن تمتلك أكثر من 60% من حصة العقد الجديدة. على الرغم من أن Render يساهم بعقد جديدة أقل، إلا أنه يتفوق في إيرادات كل عقدة. بدأت Nosana في اكتساب الزخم في أوائل عام 2025، بينما استقرت Uprock بعد نمو سريع في نهاية عام 2024.
إيرادات الشبكة على السلسلة
مع نضوج صناعة العملات المشفرة، أصبحت الإيرادات على السلسلة مؤشراً رئيسياً لتقييم جدوى المشاريع وملاءمة المنتجات في السوق ونماذج الأعمال المستدامة. اعتباراً من 22 أبريل 2025، بلغت الإيرادات الإجمالية على السلسلة لمشاريع DePIN على شبكة Solana 5.98 مليون دولار.
تشهد إيرادات مشروع DePIN على شبكة Solana نموًا مستقرًا، حيث ارتفعت من حوالي 4,000 دولار أمريكي أسبوعيًا في أبريل 2023 إلى أكثر من 100,000 دولار أمريكي أسبوعيًا في أوائل 2025، مع بلوغ الذروة في منتصف أبريل عند 130,000 دولار أمريكي. تعتبر Helium هي الأكثر ربحية أسبوعيًا، حيث حققت 60,000 دولار أمريكي (نسبة 60%)، بينما تتصدر Render من حيث الإيرادات الإجمالية (2.65 مليون دولار أمريكي، مقارنة بـ 2.3 مليون دولار أمريكي لـ Helium). كما حافظت Render على رقم قياسي لإيرادات أسبوعية بلغت 300,000 دولار أمريكي، تم تحقيقه في نهاية عام 2024. تسلط هذه الاتجاهات الضوء على تزايد معدل الاعتماد، حيث يحصل كل مشروع على جاذبية في نقاط زمنية مختلفة خلال دورة نمو DePIN.
تحليل المشاريع الرئيسية
هيليوم هو شبكة لاسلكية لامركزية تتيح للأفراد نشر النقاط الساخنة وتوفير اتصال منخفض التكلفة وآمن لإنترنت الأشياء والأجهزة المحمولة. يحصل المستخدمون على مكافآت رموز HNT من خلال توسيع التغطية وتوجيه البيانات.
معلم مهم:
2013: تأسست هيليوم
2019: تم إطلاق نقاط هيليوم، وبدأ المستخدمون في كسب HNT بسبب التغطية
2023: الانتقال إلى سولانا لتحسين القابلية للتوسع والسرعة
2024: الإطلاق العام لخدمة هيليوم موبايل، خدمة 5G لامركزية
2025: إطلاق خطة زيرو، أول خطة هاتف 5G مجانية في الولايات المتحدة
عام 2025: لجنة الأوراق المالية والبورصات الأمريكية تلغي الدعوى المرفوعة ضد نوفا لابز، وتؤكد أن نموذج توكن هيليوم لا ينتهك قوانين الأوراق المالية.
2025: هيليوم تتعاون مع AT&T لتوفير تغطية Wi-Fi على مستوى البلاد
البيانات الرئيسية:
إجمالي عدد المستخدمين المشتركين: 176,301
إجمالي عدد العقد: 69,449
إجمالي الإيرادات على السلسلة: 2,290,000 دولار أمريكي
تأثرت زيادة عدد مستخدمي Helium المشتركين بنقطة تحول مدفوعة بالمنتج. في يناير 2024، بعد أسبوع من الإطلاق الرسمي لـ Helium Mobile، وصل عدد المشتركين الجدد إلى 10,300 شخص، مما عزز نشر المزيد من النقاط الساخنة وتوسيع الشبكة. بعد ذلك، أطلق Zero Plan (أول خطة هاتف 5G مجانية في الولايات المتحدة) في فبراير 2025، مما أثار موجة نمو ثانية، وسرعان ما امتلأت قائمة الانتظار. بعد فتح الخطة المجانية للجميع في أبريل، وصل عدد المستخدمين مرة أخرى إلى ذروة 10,000 شخص.
في نهاية فترة التقرير، بلغ إجمالي عدد مستخدمي Helium المشتركين 176,301، وبلغ إجمالي عدد العقد 69,449. تُظهر تكوين العقد اتجاهات متغيرة باستمرار، حيث كان هناك نمو قوي بشكل خاص في فئة البيانات المتنقلة. يشير التقرير إلى أن حدثين رئيسيين دفعا ذروة نشر العقد. الأول هو التعاون مع Ameriband في أكتوبر 2024، حيث تم إضافة أكثر من 100,000 نقطة ساخنة بيانات جديدة في مواقع البيع بالتجزئة والتجارية في الولايات المتحدة؛ والثاني هو تسريع نمو المستخدمين بعد إلغاء قائمة الانتظار لخطط Zero في أبريل 2025.
تولد Helium إيرادات على السلسلة من خلال نموذج الاحتراق-الصك الفريد الخاص بها، حيث يمكن للمستخدمين تحويل HNT إلى ائتمانات بيانات غير قابلة للتحويل (DCs) للوصول إلى خدماتها على شبكة الإنترنت للأشياء والشبكات المحمولة. على وجه التحديد، يتم احتساب بيانات الهاتف المحمول بسعر 0.50 دولار لكل غيغابايت (أي 50,000 DCs)، بينما يتم احتساب استخدام الإنترنت للأشياء وفقًا لزيادة كل 24 بايت من الرسالة. تنمو إيرادات الشركة بشكل مطرد، حيث سجلت رقمًا قياسيًا بلغ 66,000 دولار أسبوعيًا في ديسمبر 2024، وبلغت ذروة مستمرة أخرى بمعدل 63,000 دولار أسبوعيًا في أبريل 2025.
Hivemapper هو شبكة خرائط لامركزية مدفوعة بالمجتمع، يكسب المستخدمون مكافآت رمز HONEY من خلال جمع صور الشوارع عبر كاميرات تسجيل القيادة. من خلال تحويل القيادة اليومية إلى مصدر بيانات، يوفر Hivemapper خرائط أكثر حداثة وديناميكية في مجالات مثل النقل واللوجستيات والقيادة الذاتية.
معلم هام:
2022: إطلاق شبكة Hivemapper ورمز HONEY
2023: تجاوز عدد الكيلومترات الفريدة من شبكة الخرائط مليون كيلومتر
2024: إطلاق جهاز تسجيل القيادة Bee لالتقاط الصور عالية الجودة
2024: إصدار Beekeeper، أداة إدارة أسطول بدون قفل SaaS
2025: تبدأ Bee Maps بتقديم خدماتها لعملاء رئيسيين مثل TomTom و Mapbox و Trimble.
البيانات الرئيسية:
إجمالي عدد العقد: 77,483
مكافأة أسبوعية: أكثر من 60,000 دولار HONEY
حتى أبريل 2025، يحتوي الشبكة على 77,483 عقدة، حيث أن معظمها نشط في تدريب الذكاء الاصطناعي وأنشطة المكافآت، ومع ذلك فإن أقل من 10% من العقد تحصل على مكافآت بسبب تغطية الخرائط. على الرغم من أن مكافآت Hivemapper الأسبوعية قد انخفضت من ذروتها البالغة 1.4 مليون دولار في ديسمبر 2023، لا يزال الشبكة توزع أكثر من 60,000 دولار من رموز HONEY أسبوعياً. من الجدير بالذكر أنه رغم أن أقل من 10% من العقد تساهم بنشاط في تغطية الخرائط، إلا أن هذه العقد تحصل دائماً على حوالي 80% من إجمالي المكافآت.
تجني Hivemapper الإيرادات من خلال بيع اعتمادات الخريطة (كل منها بقيمة 0.005 دولار) والتي تُشترى عن طريق حرق رموز HONEY، للوصول إلى بيانات الخريطة. تُظهر اتجاهات الإيرادات أنها ستصل إلى ذروتها بقيمة 30,000 دولار أمريكي أسبوعياً بحلول نهاية عام 2023، وستتجاوز 50,000 دولار أمريكي أسبوعياً خلال الفترة من أبريل إلى مايو 2024.
شبكة Render هي شبكة رسم GPU موزعة عالية الأداء تستخدم برنامج OTOY Inc. الرائد في الصناعة لتسهيل سوق الحساب بين مزودي GPU والطلبة. يمكن لمالكي GPU تحقيق الدخل من GPU غير المستغل من خلال تقديم قدرات الحوسبة لمنشئي المحتوى الذين يبحثون عن موارد الرسم. تقدم خدمات رسم قابلة للتوسع واقتصادية للرسوم ثلاثية الأبعاد والتصميم الديناميكي وأعباء العمل الذكية.
معلم هام:
2021: إطلاق شبكة Render للعرض اللامركزي
2023: الانتقال إلى سولانا وترقية الرمز إلى RENDER
2024: تكامل OctaneRender للخلاط عبر RNP-017
البيانات الرئيسية:
عقد نشطة على الشبكة: 3,784
تم إحراق رموز RENDER: أكثر من 121 مليون
الرموز الموزعة لمشغلي العقد: أكثر من 2.4 مليون
تتيح شبكة Render لأي شخص يمتلك سعة GPU غير مستخدمة أن يصبح مشغل عقد، مما يساهم في قوة الحوسبة للبنية التحتية للتصميم اللامركزية والذكاء الاصطناعي. يقوم مشغلو العقد بتأجير قدرتهم على GPU للفنانين والاستوديوهات ومطوري الذكاء الاصطناعي الذين يحتاجون إلى حوسبة قابلة للتوسع حسب الطلب، وفي المقابل يحصلون على رموز RENDER.
حتى أبريل 2025، تمتلك شبكة Render 3,784 عقدة نشطة على السلسلة، مما يوفر قدرة حسابية لامركزية لنظام بيئي متزايد من التطبيقات الإبداعية و AI. حتى الآن، تم حرق أكثر من 121 مليون من رموز RENDER للوصول إلى قدرة GPU، بينما تم سك أكثر من 2.4 مليون من رموز المكافآت لمشغلي العقد، مما يظهر طلباً صحياً ومشاركة نشطة في النظام البيئي. أظهرت التقارير السابقة أن الإيرادات في نوفمبر إلى ديسمبر 2024 وصلت إلى ذروتها الأسبوعية قرب 300,000 دولار، وذلك بفضل التحديثات الرئيسية (من RNP-016 إلى 018)، وزيادة حوافز الفنانين، وفعالية تقويم Advent التي تقدم نقاط GPU مجانية وجوائز. في منتصف أبريل 2025، حدث ذروة ملحوظة أخرى، حيث وصلت الإيرادات الأسبوعية إلى 70,000 دولار، مما يشير إلى انتعاش في الطلب من المبدعين ومعدل اعتماد الشبكة.
Nosana هي شبكة حوسبة لامركزية، يمكن للمستخدمين من خلالها تشغيل مهام استدلال الذكاء الاصطناعي عبر شبكة عالمية من أجهزة GPU. يقوم المشاركون بتسجيل وحدات معالجة الرسوميات غير المستغلة كنقاط، ويكسبون رموز $NOS من خلال إكمال المهام في سوق العمل المحدد للشبكة. تقدم حلول Nosana بديلاً قابلاً للتوسع ومقاومًا للرقابة، يستفيد من موارد GPU العالمية غير المستغلة بشكل كافٍ، لتوفير خيار أكثر كفاءة من حيث التكلفة للحوسبة الذكية.
معلم هام:
2024: إطلاق شبكة الاختبار العالمية
2024: إصدار Node V2، تحسين الأداء بشكل كبير
2025: إطلاق الشبكة الرئيسية لسوق GPU
البيانات الرئيسية:
عدد العقد العالمية: أكثر من 4,200
عدد النقاط النشطة اليومية: من 300 نقطة في المتوسط في عام 2024 إلى أكثر من 600 نقطة في عام 2025
في يناير 2025، أطلقت Nosana رسميًا سوقها اللامركزي لوحدات معالجة الرسوميات للجمهور. وقد أدت هذه الإطلاق، بعد عام من الاختبار المغلق، إلى زيادة ملحوظة في نشاط العقد: حيث زاد عدد العقد النشطة يوميًا من متوسط 300 عقدة في عام 2024 إلى أكثر من 600 عقدة، ووصلت إلى ذروتها في مارس 2025 بأكثر من 800 عقدة. تشير هذه الزيادة إلى ارتفاع معدل اعتماد مضيفي وحدات معالجة الرسوميات ومطوري الذكاء الاصطناعي.
انضمت أكثر من 4200 عقدة إلى Nosana على مستوى العالم، حيث عرضت أداءً قابلاً للتوسع ونشاطاً مستمراً، لتصبح بديلاً لامركزياً قوياً لمزودي الحوسبة التقليديين. يتم تحفيز أنشطتها على السلسلة من خلال تفاعل مشغلي العقدة مع سوق العمل، مما يعكس الاستخدام الفعلي لشبكتها اللامركزية للمعالجات الرسومية. وصلت الشبكة إلى أعلى مستوى تاريخي لها في مايو 2024 مع أكثر من 200,000 عملية أسبوعياً، واستقرت عند حوالي 80,000 عملية، مما يدل على الطلب الصحي والمستمر على مهام الحوسبة.
تأتي معظم الأنشطة من ثلاثة أنواع رئيسية من الأوامر: إنشاء وظائف جديدة، صف العقد لتنفيذ المهام، وإكمال المهام ودفع المكافآت، وتمثل هذه الأوامر الثلاثة دورة حياة العمل الأساسية على الشبكة، مع الحفاظ على نمط استخدام مستقر نسبيًا. الأوامر الأقل شيوعًا مثل الإيقاف والخروج والتنظيف، والتي تحدث حوالي 1000 مرة أسبوعيًا، تظهر معدلًا منخفضًا لإنهاء المهام المبكر أو معدل تنظيف، مما يشير إلى مزيد من الاستقرار في النظام ومواءمة جيدة لآلية التحفيز.
UpRock هو شبكة ذكية للبيانات اللامركزية مدفوعة بنموذج DePIN الذي يركز على الهواتف المحمولة. يمكن للمستخدمين من خلال تطبيق UpRock مشاركة عرض النطاق الترددي غير المستخدم وقوة الحوسبة، وتحويل الأجهزة اليومية إلى مساهمين غير نشطين في البيانات، وبالتالي كسب رموز $UPT. توفر هذه الموارد دعم بيانات في الوقت الحقيقي ومتنوعة جغرافياً ومقاومة للرقابة لنماذج الذكاء الاصطناعي.
تقوم UpRock بتحقيق الإيرادات من خلال الاشتراك في SaaS وواجهة برمجة التطبيقات المدفوعة حسب الاستخدام، حيث يُستخدم جزء من الإيرادات لإعادة شراء رموز $UPT على السلسلة، مما يوفر تمويلًا لمكافآت المساهمين ويعزز النظام البيئي. بعد أن وصلت إيرادات الشبكة على السلسلة إلى ذروتها أسبوعيًا بأكثر من 3000 دولار في فبراير 2025، ظلت الإيرادات مستقرة عند 1500 دولار أسبوعيًا.
الاستنتاجات والرؤى الرئيسية
قيادة Solana في مجال DePIN: إذا اختار البروتوكول عدم إطلاق L1 / blockchain المستقل الخاص به ، فقد أصبحت Solana السلسلة الرائدة ل DePIN ، بقيمة سوقية إجمالية تبلغ 3.25 مليار دولار لمشاريع DePIN ومتوسط القيمة السوقية البالغة 191.3 مليون دولار لكل مشروع.
إثبات قيمة DePIN الحقيقية من خلال الأنشطة على السلسلة: DePIN ليست مجرد سرد. مشاريع مثل Helium وRender وHivemapper حققت إيرادات شبكية على السلسلة تقترب من 6 ملايين دولار، وهو إشارة قوية لتوافق المنتج مع السوق.
حساب وفئة الاتصالات التي تهيمن على السوق: حساب (71.2%) والاتصالات (22.2%) تتصدر حصة السوق في مجال Solana DePIN بمجموع 93.4%(.
نمو العقد واعتماد الخدمة يتسارع: تجاوز عدد مستخدمي Helium 176,000 مستخدم متنقل و69,000 عقدة، بينما تواصل Hivemapper وRender توسيع قاعدة المساهمين لديها. تضاعف عدد العقد النشطة لـ Nosana بعد إطلاق الشبكة الرئيسية.
تحدي الشفافية لا يزال قائمًا: على الرغم من وجود تطبيقات فعلية، لا يزال DePIN واحدًا من أصعب المجالات في تتبع الأنشطة على السلسلة في عالم التشفير، لأنه يعتمد على الأجهزة خارج السلسلة والتكامل مع أطراف ثالثة. على الرغم من تحقيق تقدم، إلا أن القياسات الشفافة والمتسقة بالكامل على السلسلة لا تزال قيد التنفيذ.